--US-Streckenpreise verdoppeln sich im Vergleich zu Mitte März, da einige Fluggesellschaften aus dem Nahen Osten ihre Frachtflüge wieder aufnehmen
Die Lage im Nahen Osten bleibt angespannt und der Verkehr durch die Straße von Hormus ist weiterhin mit Störungen konfrontiert. Allerdings haben mehrere Fluggesellschaften aus dem Nahen Osten den Frachtflugbetrieb schrittweise wieder aufgenommen. Luftfrachtspediteure teilten Reportern von China Business News mit, dass Emirates SkyCargo, Qatar Airways Cargo und Etihad Cargo die Frachtdienste teilweise wiederhergestellt hätten, während die Marktfrachtraten weiterhin auf einem erhöhten Niveau seien.
„Aufgrund der kombinierten Auswirkungen der Situation im Nahen Osten steigen die Luftfrachtraten immer noch. In letzter Zeit haben einige Luftfrachtraten für Flüge nach Europa -40 RMB pro Kilogramm überschritten, während die Preise für US-Strecken am oberen Ende etwa 60 RMB pro Kilogramm erreicht haben, verglichen mit etwa 32 RMB pro Kilogramm Mitte{7}März“, sagte eine Quelle aus der Luftfrachtspedition gegenüber Reportern.
Traditionell gilt das erste Quartal als Nebensaison für Luftfracht. Die Situation im Nahen Osten hat jedoch die normalen Versandpläne für Frachteigentümer völlig durcheinander gebracht.
Branchenexperten stellten fest, dass die Wiederaufnahme von Flügen durch Fluggesellschaften im Nahen Osten zwar die Frachtkapazität erhöht und das Tempo der Tariferhöhungen verlangsamt hat, eine begrenzte Kapazitätserholung in Verbindung mit hohen Betriebskosten jedoch weiterhin zu erhöhten Frachtpreisen führt.
Die begrenzte Erholung der Frachtflüge in den Nahen Osten treibt die Raten auf Mehrjahreshöchststände
Derzeit konzentriert sich die Erholung der Frachtflüge hauptsächlich auf Fluggesellschaften aus dem Nahen Osten. Reporter erfuhren, dass Qatar Airways Cargo am 26. April die Wiederaufnahme der Frachtflüge zum Dubai World Central Airport (DWC) mit zwei Flügen pro Woche und am 1. Mai die Wiederaufnahme der Frachtflüge nach Sharjah (SHJ) mit drei wöchentlichen Flügen angekündigt hat.
Auch die Belly-Frachtkapazität von Passagierflugzeugen trägt zum Marktangebot bei. Qatar Airways gab bekannt, dass sie vom 16. Juni bis 15. September 2026 mehrere Strecken hinzufügen und die Flugfrequenzen von und nach Doha erhöhen und damit ihr globales Netzwerk auf mehr als 150 Ziele erweitern wird.
Nach Angaben von VariFlight erholten sich die Passagierflüge von China in den Nahen Osten im Zeitraum vom 23. bis 30. April auf 64,1 % des Niveaus vor dem Konflikt.
00293.HK teilte Reportern jedoch mit, dass aus Sicherheitsgründen alle vor Ende Juni geplanten Passagierflüge zwischen Hongkong und Dubai und Riad gestrichen wurden. Auch Frachtflüge zu beiden Zielen wurden bis auf Weiteres eingestellt.
Vertreter von 001391.SZ sagten, die im letzten Jahr eingeführte Strecke Chengdu–Dubai sei aufgrund der Lage im Nahen Osten zuvor ausgesetzt worden und könne je nach Entwicklung später wieder aufgenommen werden.
Obwohl einige Fluggesellschaften aus dem Nahen Osten ihre Flüge wieder aufgenommen haben, bleiben die Frachtraten hoch.
„Viele Kunden sind nicht in der Lage, die aktuellen Luftfrachtpreise zu verkraften. Sofern die Sendungen nicht besonders eilig sind oder hohe Gewinnspannen aufweisen, warten die meisten Kunden auf sinkende Preise“, sagte ein anderer Spediteur gegenüber Reportern.
„Einerseits hat die Wiederherstellung der Fracht- und Belly-Frachtkapazitäten durch Fluggesellschaften wie Qatar Airways zusammen mit Netzwerkanpassungen globaler Fluggesellschaften das Angebot erhöht und das Tempo der weltweiten Tariferhöhungen seit Mitte-April verlangsamt. Andererseits ist die Kapazitätserholung noch unvollständig, während die Treibstoffkosten um mehr als 110 % gestiegen sind, was die Betriebskosten in die Höhe getrieben und die Frachtraten gestützt hat“, sagte Li Xiaojin, Direktor des Aviation Economy and Development Research Institute an der Civil Aviation University of China.
Hohe Treibstoffkosten setzen andere Routen weiterhin unter Druck
Abgesehen von den Routen im Nahen Osten sind auch andere internationale Luftfrachtmärkte immer noch von hohen Treibstoffpreisen und begrenzten Treibstoffvorräten betroffen.
Li Xiaojin erklärte weiter, dass die Frachtraten auf Europa- und US-Strecken zwar gegenüber den jüngsten Höchstständen leicht zurückgegangen seien, geopolitische Risikoprämien und Kostendruck einen raschen und erheblichen Rückgang kurzfristig jedoch unwahrscheinlich machten.
„Derzeit konzentrieren sich die meisten Flugannullierungen ab China im Mai auf US-Strecken, während einige südostasiatische Strecken ebenfalls ausgesetzt wurden. Der Hauptgrund dafür ist, dass sich die Treibstoffknappheit an lokalen Flughäfen nicht verbessert hat, verbunden mit hohen Treibstoffkosten“, sagte die Speditionsquelle.
Die Quelle fügte hinzu, dass E-Commerce-Unternehmen in der Regel ihre Preise während der Maifeiertage anpassen, so dass die Frachtraten auf Europa- und US-Strecken nach dem 4. Mai leicht sinken könnten, obwohl ungewiss bleibt, ob sich die Preise später wieder erholen werden.
Nach Angaben des Commodity Price Network erreichte der Preis für Flugkerosin am 28. April 176,64 USD pro Barrel und blieb damit auf historisch hohem Niveau.
Unterdessen zeigte der Baltic Exchange Air Freight Index (BAI), dass die weltweiten Luftfrachtraten seit dem 2. März stetig gestiegen sind. Am 27. April lag der Index bei 2.772 Punkten, fast 40 % höher als am 2. März, übertraf damit die Spitzenwerte der Vorjahressaison und erreichte den höchsten Stand seit dem 16. Januar 2023.
Logistikunternehmen expandieren weiter nach China-Europa-Luftfrachtdienstleistungen
Trotz der Marktvolatilität bauen Luftfahrtlogistikunternehmen ihre Luftfrachtaktivitäten in China-Europa weiter aus.
Kürzlich hat die COSCO Shipping Group ihren „Chongqing Direct · China-Europe Air Charter Flat-Service gestartet, der wöchentlich vier Hin- und Rückflüge zwischen Chongqing und Mailand, Italien, durchführt. Der Service unterstützt hauptsächlich Branchen wie Bekleidung, Automobil, Medizin und Chemie.
Gestörte saisonale Muster machen die Aussichten für die zweite-Halbzeit unsicher
Für Unternehmen stellt die Störung traditioneller Haupt- und Nebensaisonmuster auf dem Luftfrachtmarkt sowohl Chancen als auch Herausforderungen dar.
„Ursprünglich hatten Luftfahrtlogistikunternehmen relativ schwache Erwartungen an den diesjährigen Markt, sodass die zwischen Spediteuren und Fluggesellschaften unterzeichneten langfristigen Vertragsraten viel niedriger waren als die aktuellen Spotpreise“, verriet die Speditionsquelle.
Auf einigen Strecken werden derzeit Prämien von mehr als 10 RMB pro Kilogramm generiert. Selbst nach erhöhten Treibstoffzuschlägen behalten die Spediteure immer noch bestimmte Gewinnspannen, was zu einer relativ hohen Rentabilität im ersten Quartal beiträgt.
Allerdings zeigten die Ergebnisse des ersten-Quartals der börsennotierten chinesischen Luftfahrtlogistikunternehmen eine gemischte Leistung.
Unter den Speditionsunternehmen meldete 601598.SH im ersten Quartal einen Umsatz von 21,55 Milliarden RMB, was einem Rückgang von 9,3 % gegenüber dem Vorjahr entspricht, während der den Aktionären zurechenbare Nettogewinn um 5,7 % auf 681 Millionen RMB stieg. Das Luftfrachttransportvolumen erreichte 163.000 Tonnen, verglichen mit 154.000 Tonnen im gleichen Zeitraum des Vorjahres.
Unterdessen meldete 601156.SH im ersten Quartal einen Umsatz von 6,518 Milliarden RMB, was einem Anstieg von 18,81 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Der den Aktionären zurechenbare Nettogewinn stieg um 6,05 % auf 578 Millionen RMB.
001391.SZ verzeichnete im ersten Quartal einen Umsatz von 5,22 Milliarden RMB, ein Plus von 0,73 %, während der den Aktionären zurechenbare Nettogewinn im Vergleich zum Vorjahr um 18,45 % auf 472 Millionen RMB sank.
Li Xiaojin erklärte, dass die Leistungsunterschiede zwischen Eastern Air Logistics und Air China Cargo hauptsächlich auf Unterschiede im Flottenerweiterungstempo und den Kernmarktbedingungen zurückzuführen seien.
Eastern Air Logistics führte im ersten Quartal ein weiteres Boeing 777-Frachtflugzeug ein und erweiterte damit seine Flotte auf 19 Flugzeuge. In Kombination mit der erhöhten Passagierfrachtkapazität führte dies im Vergleich zum Vorjahr zu einem Anstieg der Einnahmen aus dem Luftfrachtgeschäft um 36,4 % und steigerte den Gesamtgewinn.
Im Gegensatz dazu stand Air China Cargo unter Druck auf seinen Kernmarktanteil, während seine Bruttogewinnmarge im Vergleich zum Vorjahr um 4,42 Prozentpunkte zurückging.
Li wies auch darauf hin, dass das gesamte Außenhandelsvolumen Shanghais im ersten Quartal 2026 etwa das 1,6-fache des Pekings betrug. Shanghai profitiert von seinen führenden Hafenfunktionen und seinem großen Transithandelsvolumen und bietet Eastern Air Logistics erhebliche geografische Vorteile im Vergleich zu Air China Cargo.
Dennoch räumten die Spediteure mit Blick auf die zweite Jahreshälfte ein, dass sowohl die Entwicklung des Frachtvolumens als auch der Frachtraten weiterhin höchst ungewiss sei. Die Aushandlung langfristiger -Verträge zum Jahresende -, einschließlich Blockraumverträgen und Vertragspreisen -, wird voraussichtlich immer schwieriger.